توصیه‌ای از وارن بافت

“هنگامی که فردی با یک انسان با تجربه آشنا می شود، فرد با تجربه به پول و فرد پول دار به تجربه می رسد.”

اجتناب از ضرر با ۷ نکته وارن بافت برای سرمایه‌گذاران بورس

تاکید وارن بافت براین است که بیش از آن که به فکر سود باشید مراقب ضرر باشید و هر وقت شاهد رفتار گله ای بودید، بلافاصله خلاف جریان شنا کنید.این خلاصه مطلب ترجمه شده زیر است که بنک ریت آن را منتشر کرده است.

بازار؛ گروه بورس: سرمایه‌گذار آمریکایی وارن بافت یکی از بهترین سرمایه‌گذاران در جهان است. مدیرعامل و رئیس برکشایر «Berkshire Hathaway» میلیاردها دلار سرمایه جمع کرده است، اما او نه‌تنها یک سرمایه‌گذار موفق است، بلکه فردی باهوش و خردمند است که معمولاً خرد و تجربه خود را با دیگران در میان می‌گذارد تا از آن بهره‌مند شود.

به‌طورکلی، بافت توصیه‌هایی می‌کند که در همه زمینه‌های زندگی قابل‌اجرا است، اما به‌طور خاص توصیه‌هایی می‌کند که می‌تواند به کارآفرینان و سرمایه‌گذاران در ایجاد ثروت کمک کند.

رسانه بَنک‌ریت هفت نکته از وارن بافت برای سرمایه‌گذاری موفق را جمع‌آوری کرده که در ادامه می‌خوانید:

وقتی یک سرمایه‌گذار از تصمیماتی که باعث می‌شود سبد سرمایه‌گذاری وی در معرض ضرر قرار گیرد، اجتناب کند، این خود یک سود محسوب می‌شود و هرچه پول بیشتری در سبد سرمایه‌گذاری وجود داشته باشد، سریع‌تر می‌توان سود را چند برابر کرد

۱- از ضرر و زیان خودداری کنید
ممکن است این نکته برای خیلی‌ها بسیار ساده به نظر برسد، اما واقعاً پیچیده است. اگرچه هر سرمایه‌گذار به دنبال سود خود است، اما یکی از بهترین راه‌ها برای رسیدن به این هدف جلوگیری از ضرر است.

وقتی یک سرمایه‌گذار از تصمیماتی که باعث می‌شود سبد سرمایه‌گذاری وی در معرض ضرر قرار گیرد، اجتناب کند، این خود یک سود محسوب می‌شود و هرچه پول بیشتری در سبد سرمایه‌گذاری وجود داشته باشد، سریع‌تر می‌توان سود را چند برابر کرد.

بافت به سرمایه‌گذاران توصیه می‌کند که به دنبال حداکثر رساندن سود به‌عنوان هدف اصلی خود نباشند و در عوض برای جلوگیری از ضرر و تلاش برای رسیدن به سود تلاش کنند.

۲- استفاده از فرصت‌ها
وارن بافِت به سرمایه‌گذاران توصیه می‌کند که فرصت را غنیمت شمرده و سریع و قاطعانه اقدام کنند، زیرا فرصت‌ها هرروز به دست نمی‌آیند.

این روش یکی از استراتژی‌های اولیه سرمایه‌گذاری بافت است. او درزمانی سرمایه‌گذاری می‌کند که قیمت سهام در حال سقوط است و با افزایش دوباره قیمت سهام ثروتمند می‌شود.

۳- ترس در زمان طمع دیگران و حرص و طمع زمان ترس دیگران
درحالی‌که برخی از سرمایه‌گذاران معتقدند که سرمایه‌گذاری در مورد اعداد بسیار زیاد است، بافت معتقد است که سرمایه‌گذاری بسیار به رفتار خود سرمایه‌گذاران مرتبط است. هنگامی‌که سرمایه‌گذاران حرص می‌خورند و به افزایش قیمت سهام بسیار کمک می‌کنند، بافت محتاط و ترس می‌کند، زیرا او می‌داند که به دنبال این رفتار کاهش قیمت سهام خواهد بود.

برعکس، وقتی سرمایه‌گذاران از سهام خاصی ترسیده یا از آن اجتناب می‌کنند، علاقه بافت به این سهام افزایش می‌یابد زیرا قیمت آن در آن صورت ارزان است و وقتی سهام ارزان است، در مقایسه با سهام گران‌تر، ریسک کمتری پیدا می‌کنند و بنابراین بافت استراتژی جلوگیری از ضرر خود را اعمال می‌کند.

۴- خرید یک شرکت عالی باقیمت مناسب بسیار بهتر از خرید یک شرکت عادی باقیمت عالی است
درحالی‌که برخی از سرمایه‌گذاران فقط بر خرید ارزان‌ترین شرکت‌ها متمرکز هستند، بافت توصیه می‌کند شرکت‌هایی را خریداری کنید که عالی، دارای موقعیت مالی خوب و مزیت‌های رقابتی باشند.

وارن بافت معتقد است شرکت‌هایی که از مزیت رقابتی برخوردار هستند همچنان به درآمدزایی ادامه خواهند داد و بدین ترتیب حتی اگر صاحب آن‌ها را باقیمت بسیار بالا خریداری کرده باشد، سودی به دست می‌آورند که این امر ممکن است در مورد شرکت‌های ارزان‌قیمتی که از مشکلات مالی رنج می‌برند، رخ ندهد. حتی ممکن است دچار تزلزل شود و مشکلات آن‌ها را افزایش دهد و کمتر از قیمت خرید آن‌ها شود.

۵- تفکر به‌صورت بی‌طرف و به‌دور از احساسات
بافت به سرمایه‌گذاران توصیه می‌کند برای تصمیم‌گیری عینی بر اساس اطلاعات و نه احساسات، آنچه در بازار اتفاق می‌افتد را تجزیه‌وتحلیل کنند و روی واقعیت‌ها تمرکز کنند.

پیش‌تر در مقاله‌ای درباره سوگیری تأیید به تفسیر اشاره‌شده بود که افراد معمولاً دچار خطاهای رفتاری می‌شوند زیرا احساساتی چون غرور، تمایل به تأیید شدن و. را در خریدوفروش سهام دخیل می‌کنند.

۶- در انتظار فرصت مناسب
وارن بافت به سرمایه‌گذاران توصیه می‌کند که منتظر فرصتی مناسب باشند که مطابق با معیارهای آن‌ها برای پاداش احتمالی موردنظر خود باشد.

بافت به سرمایه‌گذاران برای بار دوم و سوم توصیه می‌کند که صبر کنند تا فرصتی بیابند که فرصت اندکی برای ضرر وجود داشته باشد. وی همچنین تأکید دارد که سرمایه‌گذاران نباید در سهامی که برای آن‌ها جذاب نیست سرمایه‌گذاری کنند.

۷- سرمایه‌گذاری در صندوق‌های شاخص
بافت بیشتر سرمایه‌گذاران را به سرمایه‌گذاری در صندوق‌های شاخص به‌جای سهام منفرد توصیه می‌کند، زیرا شخص نیاز به داشتن تجربه و اطلاعات زیادی در مورد شرکت‌ها دارد. صندوق‌های شاخص شامل انواع زیادی از انواع سرمایه‌گذاری هستند و حرکت یک شاخص خاص را دنبال می‌کنند، مانند شاخص استاندارد و پور. ۵۰۰ (منظور شاخص ۵۰۰ سهام برتراست) که فرصت‌های زیادی را در اختیار سرمایه‌گذاران قرار می‌دهد و درعین‌حال ریسک کمتری نیز دارد.

8 نکته در مورد سرمایه گذاری برای مبتدیان از زبان وارن بافت

سرمایه گذاری برای مبتدیان همیشه کاری پیچیده و نیازمند تحقیق است.

“هنگامی که فردی با یک انسان با تجربه آشنا می شود، فرد با تجربه به پول و فرد پول دار به تجربه می رسد.”

این پاسخ وارن بافت در روز تولد 87 سالگیش به سوال: بهترین مشاوره برای سرمایه گذاری بود.

وارن بافت ( Warren Buffett ) می گوید، تجربه اصلی ترین سرمایه برای یک سرمایه گذار موفق است. با این حال، تکلیف افرادی که تازه وارد بازار سرمایه گذاری می شوند، چیست؟ اگر تجربه ای نداشته باشند، چه باید بکنند؟ بافت در جواب به این سوال این طور پاسخ می دهد:

“خوب، خوشبختانه این افراد نیز می توانند از سرمایه گذارانی که تجربه کافی دارند، یاد بگیرند (سرمایه گذارانی مانند خود وارن بافت)”

در اینجا می خواهیم به 8 نکته اثبات شده در سرمایه گذاری که وارن بافت آن ها را توصیه می کند، نگاهی بیندازیم:

1.سرمایه گذاری برای مبتدیان : متنوع سازی سبد سهام همیشه ایده خوبی نیست

بسیاری از سرمایه گذاران موفق به متنوع سازی سبد سهام در بورس تاکید می کنند. اما وارن بافت با این ایده مخالف است. بافت می گوید متنوع سازی برای افرادی کاربرد دارد که اطلاعات زیادی در مورد سرمایه گذاری ندارند. اما یک سرمایه گذار با تجربه باید، سهام را صورت بلند مدت انتخاب کند و به نوع سرمایه گذاری خود ایمان داشته باشد.

برخی از سرمایه گذاران پرتفوی خود را متنوع می کنند، زیرا می ترسند، یک سهام، تمام دارایی ان ها را بر باد دهد. اما انجام این کار زمان بیشتر و تجربه بیشتری را می طلبد. زیرا وقتی شما یک سبد سهام متنوع داشته باشید، باید تمام وقایعی که بر تک تک این سهام ها تاثیر می گذارد را پیگیری کنید و این کار بسیار سختی است. بنابراین با متنوع سازی سبد سهام ممکن است نوسانات سبد خود را کاهش دهید، اما در عین حال، تمرکز خود را بر روی یک سرمایه گذاری موفق و هدفمند نیز کاهش می دهید.

بافت منتظر فرصت هایی برای خرید سهام خوب است و وقتی این فرصت ها از راه می رسد، او بیشترین سود را کسب کرده است.

2. اول روی خودتان سرمایه گذاری کنید

بهترین سرمایه گذاری که می توانید در تمام طول عمر انجام دهید این است که روی توانایی های خودتان سرمایه گذاری کنید. هر کاری که می توانید برای توسعه توانایی ها و شغل خود انجام دهید، احتمالا با این کار فردی پر بار تری خواهید بود.

وارن بافت می گوید، بهترین سرمایه گذاری که می تواند انجام دهد، روی توانایی های خودش است. اکثر مردم قصد ندارند از طریق سرمایه گذاری در بورس پول به دست آورند، بلکه می خواهند از طریق کسب و کار خود به درآمد های زیادی برسند. بنابراین اولین سرمایه گذاری را روی خود انجام دهید.

بیشتر بخوانید : زندگی نامه وارن بافت

شارلی مونگر، شریک زندگی Warren Buffett تفکر مشابهی داشت. راز موفقیت مونگر این بود که می گفت: هر روز یک ساعت از زمان خود را بفروشید و از آن یک ساعت برای بهتر شدن خود استفاده کنید.

سرمایه گذاری روی خود، بهترین کاری است که می توانید انجام دهید، حتی بیشتر از یک سرمایه گذاری برای شما سود خواهد داشت. طبق تحقیقاتی در ایالات متحده، 75 درصد آمریکایی ها در مرحله اول روی خودشان سرمایه گذاری می کنند. خوشبختانه با دسترسی به اینترنت و استفاده از نوک انگشتانتان، می توانید درآمد جانبی کسب کنید. کسب و کار های شگفت انگیزی راه اندازی کنید و کسب درآمد از سراسر جهان را تجربه کنید. دوره های آموزشی آنلاین، به ما نشان می دهند که چگونه می توانیم هر کاری انجام دهیم و ثابت می کند که سرمایه گذاری روی خودتان، یکی از پایه های مهم موفقیت است.

3. سرمایه گذاری برای مبتدیان : به خود اعتماد کنید تا یک سرمایه گذار موفق باشید

Warren Buffett می گوید سخت ترین کار در سرمایه گذاری، اعتماد به تصمیمات سرمایه گذاری خودتان است. شما همیشه فکر می کنید که دیگران کار درست را انجام می دهند و شما در حال اشتباه کردن هستید. برعکس در این زمینه شما نیاز به مطالعه و اعتماد به خود دارید.

برای موفقیت در سرمایه گذاری باید بر ترس خود غلبه کنید و به آنچه دیگران می گویند توجهی نکنید. دانش خود را جمع کنید و تصمیماتی که در مورد سرمایه گذاری می گیرید را به تنهایی انجام دهید، تا موفق شوید.

4. در جایی سرمایه گذاری کنید که در مورد آن می دانید

وارن بافت می گوید، بسیاری از مردم قبل از هر گونه سرمایه گذاری، کمی فکر می کنند و خیلی کم پیش می آید که خیلی فکر کنند. بافت هشدار می دهد که شما هرگز نباید در شرکت یا هر جایی سرمایه گذاری کنید که به طور کامل در مورد آن موضوع اطلاعات ندارید.

او می گوید قبل از سرمایه گذاری در سهام یک شرکت، ابتدا باید درک کنید که چگونه این شرکت کسب درآمد می کند و محرک های اصلی تاثیر گذار بر صنعت آن شرکت چه چیز هایی هستند، اگر این کار بیش از 10 دقیقه طول کشید و نتوانستید جواب خوبی به این سوالات بدهید، نباید در این شرکت سرمایه گذاری کنید.

اکثر افراد نمی توانند روند بعدی مد لباس را در میان جوانان پیش بینی کنند یا این که آیا فلان دارو در بازار موفق خواهد بود یا خیر. حتی اگر داده های بیشتری در این زمینه ها نسبت به توصیه‌ای از وارن بافت دیگران دارید، باز هم پیش بینی آینده به صورت 100 درصد غیر ممکن است.

بافت توصیه می کند، در شرایطی که فقط به پیش بینی های آینده تکیه می کنید، اصلا سرمایه گذاری نکنید. اگر یک صنعت برای شما بیش از حد پیچیده است و نمی توانید ان را درک کنید، بهتر است به دنبال مشاغل دیگر باشید و در آن ها سرمایه گذاری کنید.

بافت در یک مصاحبه گفت که از حدود 10000 شرکتی که در بورس قرار دارند، او مایل است فقط در چند صد شرکت مشخص سرمایه گذاری کند.

5.سرمایه گذاری برای توصیه‌ای از وارن بافت مبتدیان : اطمینان حاصل کنید که بر اخبار درستی تمرکز کرده اید

یکی از بهترین نکات مربوط به سرمایه گذاری Warren Buffett این است که به اخبار تکیه زیادی ندارد. بافت در این مورد به قانون 1-99 اعتقاد دارد. اکثر سرمایه گذاران بر اساس 1 درصد از اخباری مالی که دریافت می کنند، اقدام به خرید و فروش سهام می کنند. با این کار آن ها هر وقت یک خبر بد در مورد یک شرکت که در آن سرمایه گذاری کرده اند می شوند، سهام خود را به سرعت می فروشند و یا با تکیه بر یک خبر خوب، سهام شرکتی ناشناس را خریداری می کنند.

6. خرید سهام یک شرکت، به معنی خرید بخشی از آن شرکت است

تصور کنید بخشی از مشاغل مختلف را خریده اید و آن ها را در گوشه و کنار خانه خود قرار داده اید. با این کار به طور خودکار در مورد رقابت، تامین کنندگان، قیمت های هر یک از این شرکت ها فکر خواهید کرد. باید در مورد موقعیت این مشاغل در بازار و رقبای آن نیز فکر کنید.

به همین ترتیب، هنگام خرید سهام نیز باید در مورد همه این موارد فکر کنید، درست مانند افرادی که در این مشاغل کار می کنند. هنگام خریداری یک سهام، فقط یک تکه کاغذ یا یک نماد خریداری نمی کنید، بلکه وقتی سهام یک شرکت را می خرید، در حقیقت بخشی از آن شرکت را خریداری کرده اید و شما یکی از مالکین آن شرکت هستید.

7. سرمایه گذاری برای مبتدیان : از اشتباهات خود یاد بگیرید و حرکت کنید

شاید از این که وارن بافت، بزرگترین و موفق ترین سرمایه گذاری دنیا نیز اشتباه می کند، تعجب کنید. اما او می گوید که از اشتباهات خود درس می گیرد. Warren Buffett توصیه می کند اشتباهات خود و موضوعاتی که باعث این اشتباه شده را ثبت کنید تا بدانید چه اشتباهی رخ داده است، چه چیز هایی باعث رخ دادن این اشتباه شده اند و مطمئن شوید که دیگر آن را تکرار نمی کنید. همچنین بافت می گوید شما باید این درس ها را به فرزندان و نوه های خود نیز یاد بدهید، تا آنها دیگر آن خطا ها را مرتکب نشوند.

8. یک معامله گر روزانه نباشید

به گفته بافت، راز رسیدن به بازده بهتر در سرمایه گذاری، خرید سهام و فراموش کردن آن است. او به داشتن ذهنیت خرید و نگه داشتن آن اعتقاد زیادی دارد و اسرار دارد برای چندین دهه سهام خود را حفظ کنید.

پشت این اعتقاد دو اصل وجود دارد: 1. اگر شما سهام کمتری را خریداری کنید که ارزش واقعی آن را داشته باشد، قیمت سهام در نهایت با ارزش ذاتی آن همگرا خواهد شد. 2. اگر یک سهام از کسب و کار شگفت انگیزی بخرید، ارزش آن تجارت به صورت نمایی افزایش خواهد یافت، در صورتی که مدت زمان طولانی تری به آن اختصاص دهید. بنابراین اگر سرمایه گذار مدت زمان بیشتری سهام خود را حفظ کنید، سود بیشتری خواهد گرفت. برای Warren Buffett زمان یک دوست خوب در سرمایه گذاری موفق است.

” اگر قصد ندارید 10 سال سهام خود را نگه دارید، حتی به فکر خرید آن برای 10 دقیقه هم نباشید.”

وارن بافت می گوید اگر دائم سهام می خرید و می فروشید، درصد قابل توجهی از بازده سهام خود را به صورت کمیسیون به کارگزاری پرداخت می کنید. بنابراین بهتر است سهام زیادی خریداری کنید و مد زمان طولانی آن را نگه دارید.

نتیجه :

امیدوارم این نکات سرمایه گذاری که از زبان وارن بافت بیان شد برای شما لذت بخش بوده باشد. هر کسی می توانید از این توصیه ها پیروی کند و به یک سرمایه گذار موفق تبدیل شود. شما نیز می توانید از این نکات سرمایه گذاری استفاده کنید و آنها را در سرمایه گذاری خود اعمال کنید، خواه یک سرمایه گذار جدید باشید، یا یک سرمایه گذار با تجربه.

بافت برای افرادی که به تازگی وارد بازار سرمایه گذاری شده اند و قصد بالا بردن دانش خود را ندارند نیز یک توصیه دارد. او می گوید یا در صندوق های قابل معامله سرمایه گذاری کنید، یا به سایر افراد با تجربه اعتماد کنید تا برای شما سرمایه گذاری کنند.

توصیه‌ای از وارن بافت

وارن بافت، دومین مرد ثروتمند جهان، طی یک مصاحبه جذابی عقاید خود را درباره ثروت و لذت فاش کرد. در زیر می توانید توصیه های دلنشین و نکاتی از زندگی او را بخوانید و کمی برای موفقیت و داشتن زندگی سعادتمند ترمزدستی زندگی خود را بکشید.

**او اولین سهام خود را در 11 سالگی خرید و هنوز هم عقیده دارد که خیلی دیر شروع کرده است.

* *دارایی ها در آن زمان بسیار ارزان بود، پس فرزندان خود را به سرمایه گذاری تشویق کرد.

**او اولین زمین کشاورزی خود را در 14 سالگی خریداری کرد؛ آن هم با جمع کردن درآمدهای ناشی از فروش روزنامه.

* *هر کسی می تواند با پس انداز پول های خود به امکانات زیادی برسد. فرزندان خود را به شروع یک تجارت تشویق کنید.

**او هنوز در خانه 3 اتاق خوابه ای که 50 سال پیش خریداری کرده بود زندگی می کند. او می گوید هرچه می خواهد در این خانه وجود دارد. نکته جالب این است که خانه او هیچ حصار و دیواری ندارد.

- هیچ گاه بیش از آن چیزی که احتیاج دارید خرید نکنید.

**او همواره اتومبیل خود را می راند و هیچ راننده و محافظی ندارد.

* *شما همان هستید که هستید نه آنچه که دارید.

**او هیچ گاه با هواپیمای شخصی خود مسافرت نمی کند، درصورتی که او خود مالک بزرگ ترین شرکت تولیدکننده جت خصوصی است.

**همواره به این فکر کنید که چگونه می توانید با اقتصادی اندیشیدن از زندگی لذت ببرید.

* *شرکت او به نام Berkshire Hathaway / برکشایر هاتوی 63 شرکت تابعه دارد.

او هر سال یک نامه به مدیران آنها می نویسد و اهداف را مشخص می کند. او هیچ گاه جلسات متعدد و تماس های معمول شرکت ها را با آنها ندارد.

**او همواره به مدیران خود 2 قانون را یادآور می شود: «همواره مراقب پول سهامداران باشید» قانون اول را فراموش نکنید�

* *اهداف را تعیین کنید و مطمئن شوید که افراد شما روی آنها متمرکز هستند.

**او هیچ گاه با جامعه شلوغ ارتباط برقرار نمی کرد. تنها تفریح او یک پاپ کورن و تماشای تلویزیون بود.

* *سعی نکنید که با اموال خود به دیگران فخر بفروشید، تنها از چیزهایی که دارید خودتان لذت ببرید.

**وارن بافت هیچ گاه یک موبایل یا حتی یک کامپیوتر نداشته است.

* *بیل گیتس، ثروتمندترین مرد روی زمین 5 سال پیش او را ملاقات کرد. او تصور می کرد که هیچ نقطه مشترکی از لحاظ عقیده ای با او ندارد، بنابراین برای نیم ساعت برنامه ریزی کرده بود در صورتی که ملاقات آنها 10 ساعت طول کشید و پس از آن از طرفداران وارن بافت شد.

توصیه او به افراد جوان:

شادترین مردم کسانی نیستند که لزوما بهترین چیزها را داشته باشند، بلکه افرادی هستند که قدر امکاناتی را که دارند می دانند.

* *از وام های بانکی دوری کنید و روی خودتان سرمایه گذاری کنید و همواره به یاد داشته باشید که: پول انسان ها را خلق نمی کند، بلکه انسان ها هستند که پول را خلق می کنند«زندگی را به سادگی خودتان زندگی کنید.»

**براساس حرف های دیگران عمل نکنید، فقط به آنها گوش کنید ولی هرچه را که احساس خوبی به آن دارید، انجام بدهید.

**به دنبال پوشیدن یا داشتن برندها نباشید، بلکه آنچه را که در آن احساس راحتی می کنید خریداری کنید.

**پول خود را روی چیزهای غیرضروری خرج نکنید، بلکه روی چیزهایی سرمایه گذاری کنید که واقعا به آنها احتیاج دارید.

**در نهایت اینکه این زندگی شماست، پس چرا این فرصت را در اختیار دیگران قرار می دهید تا روی زندگی شما حاکم باشند؟

در خاتمه این نکته که: ثروتمندترین مردم کسانی نیستند که لزوما بهترین چیزها را داشته باشند، بلکه افرادی هستند که قدر امکاناتی را که دارند می دانند.

وارن بافت و توصیه‌های سرمایه‌گذاری او

در این مقاله از تترلند، به بیوگرافی و برخی از توصیه‌های وارن بافت Warrant Buffett وارن بافت سرمایه‌گذار مشهور آمریکایی خواهیم پرداخت.

با وجود این ‌که بازارها ممکن است تغییر کنند، اما توصیه‌های سرمایه‌گذاری خوب، هیچ‌وقت قدیمی نمی‌شوند، بنابراین توصیه می‌کنیم با جملات کوتاه بزرگان درباره سرمایه‌گذاری همراه ما باشید.

جمله‌های کلیدی

• بافت از مدرسه ارزش سرمایه‌گذاری بنجامین گراهام پیروی می‌کند، که به دنبال اوراق بهاداری است که قیمت آن‌ها بر اساس ارزش ذاتی آن‌ها غیرقابل توجیه باشد.
• بافت به جای تمرکز بر پیچیدگی‌های عرضه و تقاضا در بازار سهام، به شرکت‌ها به طور کلی نگاه می‌کند.
• برخی از عواملی که بافت در نظر می‌گیرد، شامل عملکرد شرکت، بدهی شرکت و حاشیه سود است.
• سایر ملاحظات سرمایه‌گذاران با ارزش مانند بافت شامل عمومی بودن شرکت‌ها، اعتماد به کالاها و ارزان بودن آن‌ها است.

بیوگرافی وارن بافت

ممکن است نام وارن بافت یکی از ثروتمندترین افراد جهان را شنیده باشید که مرتبا در لیست میلیاردرهای فوربس قرار می‌گیرد. جای تعجب نیست که استراتژی سرمایه‌گذاری وارن بافت به اندازه افسانه‌‍‌ای رسیده است. بافت چندین اصل مهم و یک فلسفه سرمایه‌گذاری را دنبال می‌کند که به‌طور گسترده در سراسر جهان دنبال می‌شود. حال، رازهای موفقیت او چیست؟ برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد استراتژی بافت و این‌که چگونه توانسته است چنین سرمایه‌ای را از سرمایه‌گذاری های خود جمع کند، در ادامه مطلب بخوانید.

وارن بافت در سال 1930 در اوماها آمریکا متولد شد. او علاقه‌مند به دنیای تجارت و سرمایه‌گذاری در سنین پایین، از جمله در بازار سهام بود. بافت قبل از بازگشت به دانشگاه نبراسکا، تحصیلات خود را در مدرسه وارتون در دانشگاه پنسیلوانیا آغاز کرد و در آن‌جا مدرک کارشناسی مدیریت بازرگانی را دریافت کرد. بعداً بافت به دانشکده بازرگانی کلمبیا رفت و در آن‌جا مدرک کارشناسی ارشد خود را در رشته اقتصاد گرفت.

بافت در اوایل دهه 1950 فعالیت خود را به‌عنوان فروشنده سرمایه‌گذاری آغاز كرد اما در سال 1956 انجمن شرکای بافت را تاسیس كرد. كمتر از 10 سال بعد، در سال 1965، او شرکت چند ملیتی آمریکایی Berkshire Hathaway را در اختیار داشت. در ژوئن 2006، بافت برنامه خود را برای اهدا کل دارایی خود به امور خیریه اعلام کرد. سپس، در سال 2010، بافت و بیل گیتس اعلام کردند که کمپین Giving Pledge را تشویق کردند تا سایر افراد ثروتمند را به دنبال کارهای بشردوستانه تشویق کنند.

در سال 2012، بافت اعلام کرد که به سرطان مبتلا شده است. وی از آن زمان با موفقیت درمان خود را انجام داده است. بافت همکاری با جف بزوس و جیمی دیمون را برای ایجاد یک شرکت مراقبت های بهداشتی جدید متمرکز بر مراقبت های بهداشتی کارکنان نیز آغاز کرده است.

نقل‌قول‌هایی از وارن بافت

برخی از جملات و توصیه‌های سرمایه‌گذاری که وارن بافت مطرح کرده در زیر آورده شده است:

این توصیه به معنای این است که در یک بازار نزولی آماده سرمایه‌گذاری شوید و از بازاری که مدت زیادی در حال رشد و صعود بوده خارج شوید.

• ثروتمند روی زمان سرمایه‌گذاری می‌کند،فقیـر روی پول سرمـایه‌گذاری می‌کنـد.

• اگر راهی پیدا نکنی که وقتی خوابی پول بدست بیاری، باید تا پایان عمرت فقط کار کنی.

• وقتی ما صاحب بخشی از یک کسب و کار ممتاز با یک مدیریت ممتاز هستیم، علاقه‌مندیم سهام آنرا برای همیشه نگهداریم.

• اگر چیزهایی بخرید که نیاز ندارید، مجبور خواهید بود چیزهایی را بفروشید که به آن‌ها نیازمندید.

• هرگز روی یک منبع درآمد اتکا نکنید، سرمایه‌گذاری انجام دهید تا منبع دیگری ایجاد کنید.

• تفاوت بین افراد موفق و افراد واقعا موفق این است که افراد واقعا موفق تقریبا به همه‌چیز ”نه” می‌گویند.

• ریسک از آن‌جایی ناشی می‌شود که ندانید در حال انجام چه کاری هستید.

• فقط چیزی را بخرید که حتی اگر بازار برای ۱۰ سال تعطیل شد کاملا از داشتن آن خوشحال باشید.

• تنوع‌سازی گسترده زمانی لازم است که سرمایه‌گذار نداند در حال انجام چه کاری است.

متاسفانه درصد بسیار زیادی از مردم، پولی را که به زحمت به دست آورده‌اند در بــازارهایی مثل سهــام و امــلاک سرمایه گذاری می‌کنند بدون این که ابتدا ذره‌ای برای آموزش دیدن، هزینه کرده باشند.

• من هرگز تلاش نمی‌کنم در بازار سهام پول دربیاورم. من بر اساس این فرض که آنها بازار را فردا می‌بندند و ۱۰ سال آینده باز می‌کنند سهام می‌خرم.

• فرصت‌ها تکرار نمی‌شوند، زمانی که باران طلا می.بارد سطل زیر آن بگذار نه یک قاشق!

• این درست نیست که هر چه از درآمدتان باقی می‌ماند را پس‌ انداز کنید. بلکه باید هر چقدر که بعد از پس انداز کردن باقی می‌ماند را خرج کنید.

جمع‌بندی از توصیه های وارن بافت

همان‌طور که متوجه شده‌اید، سبک سرمایه‌گذاری بافت مانند سبک خرید یک معامله‌گر در معامله است. این نشان دهنده یک توصیه‌ای از وارن بافت نگرش عملی است. بافت در سایر زمینه‌های زندگی خود این نگرش را حفظ می‌کند: او در خانه‌ای بزرگ زندگی نمی‌کند، انواع ماشین‌ها را جمع نمی‌کند و برای کار لیموزین نمی‌برد. سبک سرمایه‌گذاری او خالی از انتقاد نیست اما به‌طور کلی دارای اثبات است.

قوانین وارن بافت برای سرمایه گذاری و زندگی

وارن بافت در ژورنال‌های بسیاری به عنوان برترین سرمایه گذار تمام دوران در نظر گرفته شده است. قوانین وارن بافت برای سرمایه گذاری بسیار معروف و پرطرفدار هستند.

بافت در طول 54 سالی که مدیریت شرکت برکشایر هاتاوی را بر عهده داشت، بازده سالانه 20.5 درصدی را برای سهامداران دیگرش ایجاد کرده بود. علی‌رغم این آمار، میلیاردر مشهور بیشتر به دلیل توانایی‌اش در تبدیل ایده‌های سرمایه‌گذاری به بیت‌های صوتی ساده و به یاد ماندنی شناخته می‌شود. همچنین اغلب توصیه‌های او هنوز صادق هستند.

در این نوشته نشان می‌دهیم که چگونه می‌توان خرد سرمایه‌گذاری متواضعانه بافت را در تصمیمات مالی هرروزه به کار برد.

5 قانون طلایی بافت:

قوانین وارن بافت: 1- هرگز پول از دست نده.

این قانون که معروف‌ترین نقل قول وارن بافت است، به این صورت است: « قانون اول: هرگز پولی را از دست نده. قانون دوم: هرگز قانون اول را فراموش نکن.»

البته واضح و معروف است که بافت بارها در طول زندگی حرفه‌ای خود پول از دست داده است. او در طول بحران مالی سال 2008 حدود 23 میلیارد دلار ضرر کرد. با این اوصاف چگونه کسی می‌تواند قانون طلایی بافت را دنبال کند؟

هدف قانون اول این نیست که نشان دهد شما هرگز نمی‌توانید پول از دست بدهید، بلکه تاکید بر نیاز به حفظ سرمایه پیش از همه اولویت‌ها است. بافت به ذهنیتی اشاره می‌کند که یک سرمایه گذار معقول باید هنگام تصمیم‌گیری‌های مالی داشته باشد:

قمار نکنید و مهم‌تر از همه‌چیز، هرگز در تصمیمات مالی به این فکر نکنید که از دست دادن پول بی‌ایراد است.

مثلاً هنگام ارزیابی فرصت‌های سرمایه‌گذاری شخصی، هر سرمایه‌گذاری که هزینه اولیه یا کارمزدهای مشکوک دارد، باید با دقت مورد بررسی قرار گیرد. بخصوص حواس‌تان به چیزهایی باشد که نیازهای مهم شما و خانواده‌تان است و به چه چیزی نیاز ندارید. هر چیزی فراتر از این باید به پس‌انداز و سرمایه‌گذاری اختصاص داده شود، زیرا حفظ سرمایه همیشه مهم‌ترین عامل در خلق ثروت خواهد بود.

قانون دوم وارن بافت : «هرگز در مشاغلی که از آن‌ها سر در نمی‌آورید، سرمایه گذاری نکنید.»

بافت زمانی گفت: «ریسک و خطر از ندانسته‌ها می‌آید». تفاوتی ندارد انتخاب یک سهام، یک سرمایه گذاری مشارکتی یا پس‌انداز باشد، همیشه پول خود را در گزینه های شفاف سرمایه گذاری کنید. بهتر است این گزینه‌ها را به طور کامل بفهمید و بتوانید به راحتی درباره آن‌ها حرف بزنید.

قانون سوم بافت: اگر نمی‌توانید 10 سال سرمایه‌گذار باشید، 10 دقیقه هم نخواهید توانست.»

بافت در کنفرانس سالانه سرمایه‌گذاران برکشایر هاتاوی گفت: «دوره سرمایه گذاری مورد علاقه ما همیشه است» و «بازار سهام دیوانگی خاصی می‌خواهد».

وقتی نوبت به مدیریت ثروت و سرمایه می‌رسد، این قانون و تفکر منشأ آن مزایای زیادی دارد. اگر هر سهام‌دار به دنبال یک سرمایه گذاری بلند مدت باشد، کمتر تحت تأثیر اخبار زرد و سر و صدای روزانه رسانه‌ها قرار می‌گیرد. این باعث می‌شود بتواند دارایی خود را بهتر تنظیم کند.

قانون چهارم: «خرید یک شرکت فوق العاده با قیمت منصفانه به مراتب بهتر از یک شرکت معتبر با قیمت فوق العاده است.»

اگر یک افق زمانی بلندمدت برای سرمایه گذاری شخصی خود داشته باشید، به سرعت به حقیقت پشت این قانون وارن بافت پی خواهید برد. زمانی که بافت ین موضوع را بیان کرد، به درس‌هایی اشاره می‌کرد که از مربی خود، بنجامین گراهام، در زمینه سرمایه گذاری ارزش‌مدار آموخته بود.

این عبارت درس است زیرا شرکت‌هایی با چشم‌انداز منصفانه و معتبر که ارزش شگفت‌انگیزی دارند، پس از رسیدن به هدف، به یک سرمایه‌گذاری ضعیف تبدیل می‌شوند (هدفی صرفاً یک‌باره). در مقایسه یک شرکت فوق‌العاده که ارزش‌های معتبری داشته باشد، برای سال‌های آینده سرمایه‌گذاری فوق‌العاده‌ای خواهد بود. به بیان دیگری، سرمایه گذاری هایی که دارای مزیت و منافع ذاتی هستند، همیشه در درازمدت برنده خواهند شد.

هر کسی که در پی رشد خود باشد می‌تواند این اصل را برای هر تصمیم سرمایه گذاری بزرگ در زندگی اعمال کند، نه فقط سهام.

مثلاً هنگام خرید یک خانه، به دنبال ملکی باشید که مزیت بلندمدت داشته باشد. قرار گرفتن در یک منطقه خوب یا این که احتمال رشد سریع امکانات شهری را داشته باشد، از این موارد است. وقتی تصمیم می‌گیرید در کدام زمینه، زمان و مهارت‌های خود را سرمایه‌گذاری کنید، شغلی را انتخاب کنید که بهترین چشم‌انداز بلندمدت را برای موفقیت شخصی شما داشته باشد نه لزوماً شغلی که بالاترین حقوق اولیه را دارد.

آخرین قانون بافت: « 20 سال طول می‌کشد تا مشهور شوید و 5 دقیقه تا این اعتبار خراب شود.»

با وجود اینکه بافت در صنعت مالی و تجارت فعالیت دارد، توصیه او در مورد شهرت برای عموم مردم صادق است. وارن بافت یک بار به کارمندانش گفته بود: «اگر قسمتی از دارایی شرکت را از دست بدهید، من درک خواهم کرد. ذره‌ای از اعتبار شرکت را از دست بدهید، و من بی رحم خواهم شد.»

اعتبار شما به عنوان یک سرمایه گذار از بسیاری جهات برند شماست. این اصل را می‌توان با درک اینکه چگونه تصمیمات هرکسی، چه مالی و چه غیرمالی، می‌تواند بر اعتبار او تأثیر بگذارد، پذیرفت. اعتبار خود را پرورش دهید و مانند بافت از آن محافظت کنید. علیرغم اینکه احتمالاً در مسیر کاملاً متفاوتی از وی قرار دارید، باز هم می‌توانید با به کار بردن قوانین وارن بافت و خرد او در تصمیمات روزانه خود، از مشهورترین سرمایه گذار تمام دوران چیزهای زیادی بیاموزید.