سناریوی نزولی در بیت کوین

وقتی که بحث کاهش قیمت بیت کوین در کوتاه ‌مدت پیش می‌ آید، فکر می‌ کنم که مهمترین مسئله، داده‌ های عرضه و تقاضا باشد. فکر می‌ کنم که این سقوط از نهنگ ‌هایی آغاز شد که بیت کوین های خود را در صرافی ‌ها و آماده برای ایجاد موقعیت ‌های فروش نگه داشته بودند.

تحلیل قیمتی بیت کوین در ۱۷ تیر ؛ آماده موج نزولی بعدی باشید!

قیمت بیت کوین بازهم در عبور از سطح ۳۵۰۰۰ دلار موفق نبود و به تازگی با شکست کف الگوی مثلث خود، یک موج نزولی دیگر را آغاز کرده است. در ادامه با تحلیل قیمتی بیت کوین در ۱۷ تیر همراه ما باشید.

در طی ۲۴ ساعت اخیر قیمت بیت کوین ۴.۴ درصد افت داشته و حجم معاملات نیز ۹.۶ درصد کاهش یافته است. در حال حاضر BTC در تراز ۳۳۲۰۰ دلار معامله می‌شود و با ارزش بازاری معادل ۶۲۳ میلیارد دلار ۴۴.۲۴ درصد از سلطه بر بازار را در اختیار دارد.

آماده موج نزولی بعدی باشید

همان طور که در تحلیل قبلی نیز گفته شد، بیت کوین در نمودار ۱ ساعته خود درون یک مثلث متقارن قرار داشت که ساعاتی پیش این الگو از کف شکسته شد و حمایت خط روند صعودی از دست رفت بنابراین می‌توان انتظار داشت که شاهد یک موج نزولی دیگر در کوتاه مدت باشیم.

این سناریو در صورتی نقض می‌شود که قیمت بتواند به بالای حمایت از دست رفنه ۳۴۰۰۰ دلار بازگردد و به تثبیت برسد (نه صرفا پولبک).

نمودار ۱ ساعته قیمت بیت کوین

نخستین حمایت پیش رو در تراز ۳۳۰۰۰ دلار قرار دارد که چندان قوی به نظر نمی‌رسد و پس از آن سطوح ۳۲۵۰۰، ۳۱۰۰۰ می‌توانند مانع از افت بیشتر قیمت بشوند.

همچنان اصلی‌ترین امید برای چرخش دوباره قیمت رو به بالا، سطح ۳۰۰۰۰ دلار می‌باشد که تا زمانی که شکسته نشده است شاهد اصلاح زمانی بیت کوین و نوسان آن در محدوده ۳۰۰۰۰ تا ۴۰۰۰۰ دلار خواهیم بود.

اما فراموش نکنید که قیمت برای ششمین بار در طی یک ماه اخیر به محدوده حمایتی ۳۰۰۰۰ دلار نزدیک می‌شود و در هر بار با برداشته شدن مقداری از سفارش‌های خرید، قدرت پشتیبانی این سطح کاهش می‌یابد و ممکن است که تقاضای موجود دیگر توان پاسخ گویی به فشار فروش را نداشته باشد.

هم اکنون قیمت BTC مانند یک فنر جمع شده است که از هر سمتی خارج شود، موج خروجی حاصل از آن قدرت و شتاب بالایی خواهد داشت بنابراین اگر معامله‌گر کوتاه مدت هستید تعیین حد ضرر را فراموش نکنید.

در ادامه روند نزولی ، قیمت بیت کوین بیش از ۱۰۰۰ دلار سقوط کرد

در ادامه روند نزولی ، قیمت بیت کوین بیش از ۱۰۰۰ دلار سقوط کرد. این سقوط باعث شد تا شاهد رسیدن پادشاه ارزهای دیجیتال به حمایت روانی ۱۸,۰۰۰ دلاری باشیم. در حال حاضر هم هر واحد بیت کوین در محدوده ۱۸,۲۰۰ دلار معامله می ‌شود.

به گزارش کوین دسک، دیروز قیمت بیت کوین از ۱۸,۷۷۰ دلار کاهش یافت و به ۱۸,۰۳۱ دلار رسید. در حال حاضر شاهد احیای اندک قیمت و رسیدن آن به ۱۸,۲۰۰ دلار هستیم.

آخرین باری که بیت کوین چنین سقوطی را تجربه کرد، ۱ دسامبر (۱۱) آذر بود. در آن زمان قیمت بیت کوین اوج تاریخی ۱۹,۹۲۰ دلاری را ثبت کرد و پس از آن سقوطی ۱,۰۰۰ دلاری داشت.

کی یانگ جو (Ki Young Ju)، مدیرعامل کریپتوکوانت (CryptoQuant)،‌ از حجم بالای بیت کوین‌ هایی که توسط نهنگ‌ ها در بازار عرضه شده است، به‌عنوان عاملی برای این کاهش قیمت یاد کرده است. او در این باره می ‌گوید:

وقتی که بحث کاهش قیمت بیت کوین در کوتاه ‌مدت پیش می‌ آید، فکر می‌ کنم که مهمترین مسئله، داده‌ های عرضه و تقاضا باشد. فکر می‌ کنم که این سقوط از نهنگ ‌هایی آغاز شد که بیت کوین های خود را در صرافی ‌ها و آماده برای ایجاد موقعیت ‌های فروش نگه داشته بودند.

برخی دیگر عنوان کردند که برداشت سود از سوی سرمایه ‌گذاران و معامله ‌گران از دیگر سناریوی نزولی در بیت کوین دلایل این سقوط قیمت بود. لوکاس هوانگ (Lucas Huang)، مدیر بخش رشد صرافی غیرمتمرکز توکنلون (Tokenlon)، با اشاره به رویکرد سرمایه‌ گذاران خرد، گفت:

با تکیه بر این رویکرد، صعود ۸۰ درصدی قیمت بیت کوین در عرض ۲ ماه، بیش از انداز وسوسه برانگیز است که بشود آن را برداشت نکرد.

از سوی دیگر، نگرش وال استریتی ‌ها هم در این کاهش قیمت بی ‌تأثیر نبوده است. تایلر رادکی (Tyler Rodke)، تحلیل ‌گر سیتی بانک (Citibank)، به مایکرواستراتژی پیشنهاد کرده بود که بیت کوین ‌های خود را بفروشد. به‌عقیده وی، خوشنودی آنها از قیمت بیت کوین در شرایط فعلی بیش از سناریوی نزولی در بیت کوین اندازه است.

صد البته نباید فراموش کرد که در این بین برخی از کارشناسان دیدگاه صعودی نسبت به بازار دارند. جیهان چو (Jehan Chu)، هم‌ بنیان ‌گذار کنتیک کپیتال (Kenetic Capital)، در اظهارنظری گفت:

حرکت نزولی اخیر قیمت بیت کوین، نفس ‌گرفتن برای شروع جهش به سطوح ۳۰,۰۰۰ دلاری تا اواسط سال ۲۰۲۱ است. سرمایه ‌گذاران باتجربه بیت کوین به این سقوط ‌ها عادت دارند و آنها را به‌عنوان فرصتی برای خرید در کف می‌ دانند. در بلندمدت، می توان انتظار داشت که این نوسانات با ورود سرمایه‌ های بیشتر از جانب سرمایه‌ گذاران دانه‌ درشت کم شده و شاهد ثبات بیشتری در بازار باشیم.

در کوتاه‌ مدت و برای تحلیل‌ گران تکنیکال، نوسانات اخیر بیت کوین نشانه‌ ای از وقوع سناریوی ثبت اوج ‌های بالاتر در تایم فریم روزانه است. این مسئله حاکی از کاهش علاقه خریداران در میانهٔ افزایش حجم فروش روزانه است.

اگر خریداران نتوانند قیمت را تا ۱۸,۶۰۰ دلار بالا ببرند، احتمال کاهش قیمت وجود دارد؛ چراکه در کوتاه‌ مدت شاهد تغییر روند صعودی به نزولی بودیم.

قیمت ریپل با ۹.۵۷ درصد و قیمت لایت کوین با ۸.۵۷ درصد سقوط، از دیگر ارزهایی بودند که قیمت ‌شان کاهش پیدا کرد. در طول این مدت، ۱۷ ارز دیجیتال با سقوط‌هایی ۸ الی ۱۲ درصدی مواجه شدند.

از سوی دیگر، بازارهای سنتی نظیر شاخص صنعتی داو جونز و S&P500 روزی نسبتاً باثبات را پشت سر گذاشتند. روز گذشته این شاخص‌ ها به ترتیب ۰.۳۵ و ۰.۲۸ درصد صعود کردند.

سیر نزولی بیت کوین در بلند مدت

در حال حاضر، وضعیت بیشتر شاخص‌های تکنیکال در نماهای بلندمدت و میان‌مدت بیت کوین نزولی است و این احتمال وجود دارد که در ادامه قیمت تا حمایت بین ۲۷٬۰۰۰ تا ۲۵٬۰۰۰ دلار سقوط کند.

به گزارش کوین دسک، معامله‌گران بازارهای بین‌المللی روز گذشته عمدتاً درگیر کاهش ریسک سبدهای سرمایه‌گذاری خود بودند و همین موضوع باعث سقوط قیمت سهام و ارزهای دیجیتال شد.

شاخص هزینه‌های مصرف‌کننده (CPI) در ایالات متحده که یکی از اصلی‌ترین معیارها برای سنجش تورم در این کشور است، از ماه مه سال گذشته (اردیبهشت ۱۴۰۰) تا مه امسال (اردیبهشت ۱۴۰۱) ۸.۶ درصد رشد داشته و این در حالی است که کارشناسان تا پیش از انتظار داشتند نرخ تورم این ماه در مقایسه با ۸.۳ درصد آوریل (فروردین) کاهش یافته و به ۸.۲ درصد برسد. گفتنی است پس از انتشار نرخ تورم ماه گذشته، قیمت بیت کوین ۵۰۰ دلار کاهش یافت.

به‌طور معمول، زمانی که تورم افزایش پیدا می‌کند، سرمایه‌گذاران نیز سعی می‌کنند تا ریسک سبد سرمایه‌گذاری یا معاملات خود را کاهش دهند و این موضوع تنها مربوط به بازار آمریکا نمی‌شود. طبق تحقیقات دویچه بانک آلمان، میانه نرخ تورم سالانه در سراسر جهان اکنون ۷.۹ درصد ارزیابی می‌شود و این در حالی است که در ژوئن سال گذشته (خرداد ۱۴۰۰) این رقم برابر با ۳.۰۵ درصد بود.

این بانک در تحقیقات تازه خود نوشته است:

میزان تأثیرگذاری افزایش تورم آمریکا بر بازارهای جهانی تا حدی کمتر شده است؛ هرچند که سقوط روز گذشته بازارهای بین‌المللی نیز در نوع خود شوکه‌کننده بود.

روز گذشته شاخص «S&P۵۰۰» سقوط کرد و این در حالی بود که طلا، به‌عنوان یکی از دارایی‌هایی که از گذشته‌های دور ابزاری برای مقابله با تورم در نظر گرفته می‌شود، با افزایش قیمت مواجه شد. بازدهی اوراق قرضه خزانه‌داری ایالات متحده مجدداً به بالای ۳ درصد بازگشته و این موضوع تا حدی تحت‌تأثیر آماده‌شدن سرمایه‌گذاران برای افزایش نرخ بهره بانکی در این کشور است.

بیت کوین در طول ۲۴ ساعت گذشته نزدیک به ۴ درصد از ارزش خود را از دست داده است و اتریوم در این مدت سقوطی ۶ درصدی را تجربه کرده است. سایر آلت کوین‌های بازار که دارایی‌هایی با ریسک بیشتر در نظر گرفته می‌شوند نیز روز جمعه عملکردی بدتر از بیت کوین داشتند. این موضوع به‌وضوح نشان‌دهنده کاهش تمایل سرمایه‌گذاران بازار ارز دیجیتال به پذیرش ریسک است.

شاخص ترس و طمع بیت کوین مجدداً به محدوده «ترس شدید» بازگشته و روند صعودی ملایم چند روز گذشته خود را معکوس کرده است. احساسات نزولی معامله‌گران در یک ماه گذشته روند یک‌نواختی داشته و همین موضوع باعث شده است تا بخشی از خریداران در این مدت از بازار دو بمانند.

شاخص‌های تکنیکال در حال حاضر نشان از ضعف روند قیمتی بیت کوین در کوتاه‌مدت دارند و مشابه این وضعیت روی نمودار سناریوی نزولی در بیت کوین سهام مختلف نیز دیده می‌شود.

کتی استاکتون (Katie Stockton)، یکی از مدیران مؤسسه سرمایه‌گذاری فیرلید استراتجیز (Fairlead Strategies) درباره وضعیت قیمت بیت کوین گفته است:

خط سقوط دوباره قیمت تا حمایت بلندمدت ۲۷٬۲۰۰ دلار برای بیت کوین افزایش یافته است. ضمن اینکه شاخص‌های مومنتوم (اشاره به RSI و MACD) نیز در نماهای میان‌مدت و بلندمدت نشان از سقوط عمیق‌تر قیمت دارند.

خطر سقوط به حمایت بین ۲۷ تا ۲۵هزار دلار

بیت کوین دو هفته پیش، قبل از رسیدین سناریوی نزولی در بیت کوین به مقاومت ۳۳٬۰۰۰ دلار به سمت پایین سقوط کرد؛ اتفاقی که از دست رفتن شتاب صعودی و کاهش احتمال ادامه‌داربودن روند بازیابی قیمت را نشان می‌دهد.

بازار بیت کوین در طول یک هفته گذشته تقریباً بدون نوسان بود و نوعی تعادل میان عرضه و تقاضا دیده می‌شد. حمایت اولیه پیش روی قیمت در سطح ۲۵٬۰۰۰ دلار است که با کف قیمتی روز ۱۲ مه (۲۲ اردیبهشت) تقریباً در یک ناحیه قرار دارد. شتاب قیمت روی نمودار یک‌روزه در طول چند هفته گذشته کاهش ضعیف‌تر شده است که نشان می‌دهد روند نزولی چندماهه بیت کوین که از ماه نوامبر (آبان ۱۴۰۰) آغاز شده است، می‌تواند در کوتاه‌مدت نیز ادامه داشته باشد. به‌طور کلی منظور از روند نزولی، شرایطی است که کف‌های قیمتی جدید پایین‌تر از کف‌های مقابل خود و اوج‌های قیمت جدید نیز پایین‌تر از اوج‌های ماقبل خود تشکیل شوند (کف‌های نزولی و سقف‌های نزولی).

حمایت بعدی پیش روی قیمت میانگین متحرک ۲۰۰ هفته‌ای است که اکنون روی ۲۲٬۲۴۹ دلار قرار دارد و پس از آن نوبت به حمایت بعدی بیت کوین در ۱۷٬۶۷۳ دلار می‌رسد؛ سطحی که ۷۸ درصد با اوج تاریخی بیت کوین فاصله دارد.

شاخص قدرت نسبی (RSI) در نمای هفتگی وارد وضعیت اشباع فروش شده است و این موضوع نشان می‌دهد که فشار فروش موجود در بازار ممکن است در هفته‌های پیش رو فروکش کند.

سطحی که شاخص RSI در آن وارد ناحیه اشباع فروش می‌شود، شاید نشان‌دهنده کف نهایی بیت کوین نباشد؛ خصوصاً زمانی که در یک روند نزولی بلندمدت به سر می‌بریم. با وجود این، افزایش کوتاه‌مدت شتاب صعودی در شاخص قدرت نسبی ۱۴ هفته‌ای می‌تواند در مشخص‌کردن زمان تغییر روند احتمالی بازار به معامله‌گران کمک کند؛ مانند اتفاقی که در آوریل ۲۰۲۰ (فروردین ۱۳۹۹) و اوت سال گذشته (مرداد ۱۴۰۰) رخ داد.

روی نمودار زیر مشخص شده است که شاخص قدرت نسبی در چه بازه‌هایی روند خود را از نزولی به صعودی تغییر داده است. در این تصویر روند نزولی با رنگ قرمز و روند صعودی با رنگ خاکستری مشخص شده است. گفتنی است که در حال حاضر اکثر شاخص‌های مومنتوم در وضعیت نزولی به سر می‌برند.

معیارهای آنچین به چشم انداز نزولی بیت کوین اشاره می کنند

ارائه دهنده تجزیه و تحلیل بلاک چین، Glassnode، سناریوی نزولی را برای بیت کوین به تصویر کشیده است، زیرا معیارهای آنچین نشان می دهد که افزایش فشار فروش قریب الوقوع است.
در گزارش تحلیلی هفتگی خود در 21 فوریه(2 اسفند)، شرکت متریک زنجیره‌ای Glassnode گفت که خریداران با موانعی روبرو هستند و به داده‌های شبکه به طور فزاینده نزولی اشاره کرد.
محققان به ضعف عمومی در بازارهای جریان اصلی در کنار مسائل ژئوپلیتیکی گسترده‌تر به عنوان دلیل احساس خطر فعلی برای دارایی‌های کریپتو اشاره کردند.
«ضعف در بازارهای بیت کوین و سنتی، ریسک و عدم قطعیت مداوم مرتبط با افزایش نرخ بهره فدرال رزرو در ماه مارس(اواسط اسفند 1400)، ترس از درگیری در اوکراین و همچنین افزایش ناآرامی های مدنی در کانادا و جاهای دیگر را منعکس می کند.»
این موسسه اضافه کرد که با عمیق تر شدن روند نزولی، “احتمال یک بازار نزولی پایدارتر نیز می تواند افزایش یابد.” بیت کوین در حال حاضر 47 درصد نسبت به بالاترین رکورد خود در نوامبر(آبان 1400) معامله می شود و در 15 هفته گذشته روند نزولی داشته است.

فقدان فعالیت زنجیره ای یکی از سیگنال های مشخص بازار نزولی بیت کوین است. تعداد آدرس‌ها یا موجودیت‌های فعال در حال حاضر در کران پایین کانال نزولی بازار است که فعالیت زنجیره‌ای را در دوره‌های بازارهای فرعی یا نزولی نشان می‌دهد که حاکی از کاهش تقاضا و علاقه است.
Glassnode گزارش داد که حدود 219000 آدرس در ماه گذشته خالی شده است که نشان می دهد این می تواند آغاز دوره خروج کاربران از شبکه باشد.
بر اساس محاسبه میانگین زیان در قیمت های فعلی برای کسانی که هنوز دارایی را در اختیار دارند حدود 22٪ است.
هر چه سرمایه‌گذاران مدت بیشتری از موقعیت خود غافل شوند و هر چه بیشتر در معرض ضرر تحقق نیافته قرار گیرند، احتمال اینکه کوین های نگهداری شده خرج و فروخته شوند، بیشتر می‌شود.

بیت‌کوین صعود می‌کند یا سقوط؟

تجارت نیوز نوشت: پیش‌بینی‌ها از بیت‌کوین چندان یکدست نیست و برخی سناریو صعودی را محتمل می‌دانند و برخی دیگر معتقد به نزول بیت‌کوین هستند.

بیت‌کوین در محدوده ۴۱ هزار و ۵۰۰ دلار معامله می‌شود و مقاومت‌های زیادی پیش‌رو دارد. پیش‌بینی‌ها از بیت‌کوین چندان یکدست نیست و برخی سناریو صعودی را محتمل می‌دانند و برخی دیگر معتقد به نزول بیت‌کوین هستند.

یک تحلیلگر محبوب رمزارزها که با نام مستعادر altcoin sherpa شناخته می‌شود عقیده دارد که بیت‌کوین بعد از ریزش به زیر ۴۰ هزار دلار پتانسیل رشد تا ۵۵ هزار دلار را دارد. البته این تحلیلگر فکر می‌کند اگر بیت‌کوین به زیر ۳۷ هزار دلار ریزش کند سناریو صعودی بازار باطل می‌شود.

این تحلیلگر عقیده دارد که تثبیت قیمت بیت‌کوین بالای محدوده ۴۶ هزار دلار می‌تواند یک رالی صعودی قوی ایجاد کند. او در رابطه با ریزش بیت‌کوین به زیر ۴۰ هزار دلار گفت: «من شخصا عقیده دارم که ریزش بیت‌کوین به زیر ۴۰ هزار دلار یک انحراف بود نه شکست قیمت. البته اگر بیت‌کوین ۳۷ هزار دلار را از دست بدهد سناریوهای صعودی باطل است. اما بالای مقاومت انفجاری قوی در انتظار است.»

Sherpa مهم‌ترین مقاومت بیت‌کوین برای شروع روند صعودی گسترده را محدوده ۵۵ تا ۶۰ هزار دلار می‌داند.

همچنین این تحلیلگر عقیده دارد که اگر بیت‌کوین ۵۵ هزار دلاری شود احتمالا اتریوم هم ۴ هزار دلاری می‌شود.

یک اصلاح دیگر…؟

بیت‌کوین به زیر ۴۰ هزار دلار ریزش کرد و دوباره بازگشت. در زمان نوشتن این گزارش در محدوده ۴۱ هزار و ۵۰۰ دلار معامله می‌شود. اگرچه برخی عقیده دارند که بعد از ریزش به زیر ۴۰ هزار دلار، بازار پتانسیل رشد دارد اما سناریوهای نزولی هم محتمل است.

یک تحلیلگر که با نام مستعار kaleo هم مانند altcoin sherpa عقیده دارد محدوده ۳۷ هزار دلار مهم‌ترین حمایت بیت‌کوین است. البته او بر خلاف sherpa عقیده دارد که احساسات بازار نزولی است.

«به نظرم محتمل‌ترین سناریو برای بیت‌کوین در ابتدا ریزش تا ۳۷ هزار دلار است. احتمالا بیت‌کوین بعد از یک حمایت ضعیف تا ۳۰ هزار دلار ریزش می‌کند.»

این تحلیلگر عقیده دارد که محدوده ۴۱ تا ۴۲ هزار هم اولین مقاومت بیت‌کوین است. او می‌گوید: در صورتی که سناریو نزولی باطل شود بیت‌کوین فعلا در محدوده ۴۰ تا ۵۰ هزار دلار نوسان خواهد داشت. البته این تحلیلگر با وجود پیش‌بینی روند نزولی بیت‌کوین گفت:

«احتمالا بعد از این پیش‌بینی بابت این حرفم تعجب می‌کنید. اما من همچنان نسبت به بیت‌کوین در تایم فریم بالا صعودی هستم. فقط گاهی باید صبور باشیم.»